질문 한 칸의 값

고지 항목이 보험료로 번역되는 산수 | 유병자보험의 숫자 8화

유병자보험은 비싸다. 이 문장은 누구나 알지만, 왜 비싼지를 설명할 수 있는 사람은 드물다. 그리고 왜 비싼지를 모르면 무엇을 비교해야 하는지도 모르게 된다. 이번 화는 세 자리 숫자가 보험료로 번역되는 경로를 따라간다.

보험료를 분해하면

보험료는 크게 둘로 나뉜다. 보험금 지급에 쓰일 몫인 순보험료와, 사업비에 해당하는 부가보험료다. 순보험료는 다시 위험률과 보장 금액, 그리고 예정이율의 함수다. 같은 회사가 같은 담보를 같은 조건으로 판다면 사업비 구조와 예정이율은 크게 다르지 않다.

그러므로 일반심사 상품과 간편고지 상품의 가격 차이는 대부분 한 곳에서 온다. 위험률이다. 이 상품에 들어올 사람들이 앞으로 얼마나 자주, 얼마나 크게 청구할 것인가에 대한 추정치가 다른 것이다.

위험률 차이는 세 갈래에서 온다

첫째는 실제 건강 상태의 차이다. 최근 2년 안에 수술받은 사람이 포함된 집단은 그렇지 않은 집단보다 향후 청구 확률이 높다. 이것은 상식이고, 계산도 비교적 명확하다.

둘째는 역선택이다. 자기 몸이 나쁘다는 것을 아는 사람일수록 유병자 상품을 적극적으로 찾는다. 같은 건강 상태라도 스스로 찾아 들어온 집단의 청구율은 우연히 들어온 집단보다 높다. 이 차이는 건강 상태 자체보다 관측하기 어렵다.

셋째가 결정적이다. 모른다는 사실 자체의 값이다. 질문을 하지 않으면 그 항목에 대한 정보가 없고, 정보가 없으면 추정의 불확실성이 커진다. 계리에서 불확실성은 곧 안전할증으로 이어진다. 손해율이 예상을 빗나갈 가능성이 클수록 더 두꺼운 여유를 얹어야 하기 때문이다.

그래서 질문 하나가 크게 움직인다

이 세 번째 요인 때문에 고지 항목의 값은 직관보다 크다. 질문 한 칸을 없애면 그 항목에 걸렸을 사람들의 위험만 늘어나는 것이 아니라, 전체 추정의 불확실성이 함께 커진다.

반대로 질문 한 칸을 되살리면 두 가지가 동시에 개선된다. 위험한 사람이 걸러지고, 남은 사람들에 대한 예측 정확도가 올라간다. 7화에서 본 3·10·5 같은 상품이 같은 담보를 더 싸게 팔 수 있는 이유가 여기 있다. 문턱을 높여 얻는 것은 배제된 사람 몫의 절감만이 아니라, 남은 집단을 더 정확히 알게 됨으로써 줄어드는 안전할증까지다.

숫자로 감을 잡아 보면

구체적인 요율은 회사와 상품마다 다르지만, 구조를 이해하기 위한 가정 예시는 만들어 볼 수 있다. 아래는 실제 요율이 아니라 사고 실험이다.

40대 후반, 고혈압 약을 복용 중이고 6년 전 담낭 절제 수술을 받은 사람이 같은 진단비 담보를 알아본다고 하자. 이 사람은 3·10·5 에서는 10년 조항에 걸려 탈락하고, 3·5·5 는 통과하며, 당연히 3·2·5 도 통과한다. 이때 3·5·5 의 보험료가 월 10만 원이라면 3·2·5 는 대개 그보다 높다. 문턱이 낮은 상품은 더 위험한 사람들까지 포함한 풀의 가격이기 때문이다.

여기서 흔한 실수가 나온다. 통과 가능한 두 등급 중 굳이 낮은 쪽을 고르는 것이다. 어차피 통과할 수 있다면 높은 문턱의 등급이 언제나 유리하다. 담보와 약관이 같다면 문턱은 남이 얼마나 들어오는지를 결정할 뿐, 내 보장을 깎지 않는다.

월 보험료가 아니라 총액으로 본다

유병자 상품에서 특히 위험한 비교 습관이 월 보험료 기준 비교다. 20년 납입이라면 월 3만 원의 차이는 720만 원의 차이다. 여기에 갱신형 담보가 섞여 있으면 격차는 더 벌어진다.

그러므로 비교의 단위는 셋이다. 총 납입액, 그 대가로 확정되는 보장의 크기, 그리고 그 보장이 온전해지는 시점이다. 세 번째가 유병자 상품에만 있는 항목인데, 대개 가장 늦게 확인된다.

감액기간은 가격의 일부다

감액 조항은 보장 조건처럼 보이지만 실은 가격 요소다. 가입 후 1년 또는 2년 이내의 보험금을 절반만 지급한다는 조항은, 그 기간의 위험을 절반만 인수한다는 뜻이고, 인수하지 않은 만큼 보험료가 내려간다.

그래서 두 상품의 보험료가 다를 때 반드시 감액 조건을 나란히 놓아야 한다. 감액기간이 1년인 상품과 2년인 상품은 애초에 다른 물건이다. 특히 지금 몸 상태가 좋지 않아 가까운 시일 내 청구 가능성이 있는 사람에게는 이 조항이 보험료 차이보다 훨씬 중요하다.

가입금액 한도라는 숨은 변수

유병자 상품은 담보별 가입금액 한도를 일반심사 상품보다 낮게 두는 경우가 많다. 암 진단비를 5,000만 원까지 넣고 싶어도 2,000만 원이 상한이면 설계 자체가 달라진다.

이 한도는 회사가 계약 한 건에서 감당할 최대 손실을 통제하는 장치이고, 동시에 소비자에게는 이 상품으로 메울 수 있는 위험의 상한선이다. 필요한 보장이 한도를 넘는다면 한 상품에 몰아넣는 대신 여러 회사로 나누는 설계를 검토해야 하는데, 이때는 회사별 인수 한도와 업계 공통으로 관리되는 총 한도까지 함께 걸린다.

갱신형이 유병자에게 더 무거운 이유

갱신형 담보는 갱신 시점의 나이와 위험률로 보험료를 다시 계산한다. 유병자 계약에서 이 구조는 두 배로 무겁다. 나이가 오르는 것은 누구나 같지만, 유병자 풀의 위험률 자체가 갱신 주기마다 재산정되기 때문이다.

한편 갱신에는 오해도 많다. 갱신은 새로운 계약이 아니라 기존 계약의 연장이므로, 갱신 시점에 다시 고지를 요구하거나 그 사이 생긴 병을 이유로 거절하는 방식이 아니다. 그러나 보험료는 오른다. 지금의 월 보험료가 아니라 10년 뒤, 20년 뒤에도 낼 수 있는 금액인지를 기준으로 판단해야 한다.

담보를 줄여 월 보험료를 맞추는 설계

유병자 상담에서 가장 자주 벌어지는 왜곡이 이것이다. 예산이 정해져 있으니 보험료를 맞춰야 하고, 유병자 상품은 비싸니 담보를 줄이게 된다. 그 결과 이름만 남은 특약이 얇게 여러 개 붙은 증권이 만들어진다.

원칙은 반대다. 유병자일수록 담보의 폭이 아니라 깊이를 택해야 한다. 발생 확률이 낮고 금액이 큰 위험 — 암·뇌·심장 진단비와 병원비 보상 — 을 먼저 확보하고, 소액 담보는 나중에 붙인다. 예산이 부족하면 담보 수를 줄이지 금액을 줄이지 않는다. 목돈이 필요한 순간에 500만 원짜리 진단비는 실질적인 도움이 되지 못한다.

해약환급금이 없는 상품이라는 변수

최근 유병자 상품에는 해약환급금을 줄이거나 없앤 형태가 흔히 붙는다. 납입 기간 중 해지하면 환급금이 0이거나 표준형의 절반뿐인 대신, 같은 보장을 더 싼 보험료로 제공하는 구조다.

이 선택은 유병자에게 양날이다. 한편으로는 비싼 보험료를 감당 가능한 수준으로 낮춰 준다. 다른 한편으로는 중도 해지의 비용을 극단적으로 키운다. 소득이 불안정한 시기에 보험료가 부담되어 해지하면, 그동안 낸 돈이 사실상 사라지고 다시 가입하려 할 때는 나이와 이력이 더 나빠져 있다.

그러므로 이 형태를 고를 때의 기준은 보험료 절감액이 아니라 완납 가능성이다. 20년을 끝까지 낼 수 있다는 확신이 없다면, 조금 더 내더라도 환급금이 남는 구조를 택하는 편이 안전하다. 유병자 계약에서 해지는 단순한 계약 종료가 아니라 인수 자격의 상실이기도 하다.

보험료가 아니라 유지율을 본다

같은 이유로, 유병자 설계에서 가장 중요한 숫자는 사실 월 보험료가 아니라 유지 가능성이다. 계약이 청구 시점까지 살아 있어야 보장이 의미를 갖는다.

업계가 유지율을 관리 지표로 삼는 것은 수익 때문이지만, 계약자에게 유지율은 다른 의미를 갖는다. 몇 년 뒤 해지될 계약은 지금 지불하는 보험료의 대가를 끝내 받지 못한다는 뜻이다. 감액기간이 끝나기 전에 해지된 계약이라면 최악이다. 위험이 가장 두꺼운 구간의 값만 치르고 보장이 온전해지는 구간에는 도달하지 못한 것이기 때문이다.

무엇과 비교할 것인가

정리하면 유병자보험의 가격 비교는 다음 순서로 이루어져야 한다.

첫째, 내가 통과 가능한 등급을 모두 찾는다. 둘째, 그 등급들 사이에서 같은 담보 구성으로 견적을 뽑는다. 셋째, 감액기간과 가입금액 한도, 갱신 주기를 나란히 놓는다. 넷째, 월 보험료가 아니라 납입 총액과 보장 총액으로 비교한다.

일반심사 상품의 보험료와 비교해 "비싸다"고 한탄하는 것은 비교가 아니다. 그 상품에 들어갈 수 없다면 그것은 나의 선택지가 아니고, 선택지가 아닌 것과의 비교는 판단에 아무 정보도 주지 않는다.

다음 화에서는 가격이 아니라 위험을 다룬다. 질문이 셋뿐인 계약에서도 고지의무 위반은 성립하며, 그때 무너지는 것은 보험금만이 아니다.